[EBS 나의 두번째 교과서] 경제 2강 - 리스크, 투자에서 승리하는 법

https://www.youtube.com/watch?v=G1Yfv5M37PY

 

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1. 투자가 어려운 이유는?

 

투자 대상에 대한 사람들의 심리를 예측해야 하기 때문임.

뭘 사야 되는지, 어디에 투자해야 하는지에 대한 질문은 답을 내릴 수 없음. 

 

*주식이 나을까, 부동산이 나을까? 

미래는 어떨지 모르나, 과거의 통계를 확인해 보면 알 수 있음.

시기에 따라 주식이 나을 수도, 부동산이 나을 수도 있음

각 자산의 특징을 파악하면 둘 다 괜찮음.

 

주식은 쌀 때는 매우 싸고, 비쌀 때는 매우 비싼 특징이 있음.  

주식은 한 번 비싸게 하면 아무리 노력해서 소용이 없을 수 있음. 

 

부동산은 투자 시기와 수익률의 관계가 작음 / 변동성이 작음

주식은 투자 시기와 수익률의 관계가 큼 / 변동성이 큼

 

*자산마다 변동성이 생기는 이유

투자자의 마음을 반영하는 자산의 가격임.

주식은 매분 매초 사람들의 마음을 반영하기 때문에, 주가에 반영됨. 

주식에서 중요한 것은 종목보다 타이밍임.

=> 뭘 사야 하는지보다 언제 사야 하는지가 중요함

 

2. 주식 투자에 성공하는 법

 

경기를 파악할 수 있는 지표는 실업률임.

실업률이 계속 오를 때는 경기가 나쁘고, 실업률이 계속 내려갈 때는 경기가 좋은 것임

실업률은 변동이 낮아 이러한 전략으로 주식을 매매해도 됨. 

 

다만, 주식은 경기가 나쁘면 나쁠 때까지 계속 떨어지는 것이 아니라

사람들이 경기가 나쁘다는 생각에 주식을 팔다가 팔 때까지 떨어지다가 안 떨어짐. 

팔 사람이 다 팔면 반등하기 시작함. 반등하는 시기는 누구도 모름. 

 

좋은 주식을 골라서 장기간 보유하는 것만이 정답임.

다만, 변동성이 크니 견디기 어려운 것임.

 

3. 투자의 핵심은 리스크 관리임

 

변동성이 큰 것만으로도 리스크도 크고, 수익률도 낮아지게 됨.

변동성이 크다는 것은 올라갈 때도 높은 퍼센트로 오르고, 내려갈 때도 높은 퍼센트로 떨어진다는 것.

변동성이 큰 투자는 생각보다 더 위험할 수 있음.

 

*리스크는 무엇인가

Risk vs Danger 구분이 필요함

 

동전 던지기 게임

1) 앞면 +5억, 뒷면 -10억

2) 앞면 +10억, 뒷면 -5억

-> Danger임

 

3) 1~100회까지

앞면 +1000만 원, 뒷면 -500만 원

-> Risk임

 

=> 게임의 횟수를 쪼개면 수학적 확률에 따라 벌게 됨

*큰 수의 법칙 

실험의 횟수가 증가할수록 결과가 실제 확률값에 가까워 짐.

 

4. 리스크 관리 방법

 

1) 한 번에 다 사지 말고 쪼개서 나눠서 사는 것

=> 큰 수의 법칙을 만드는 방법임. 

서로 다른 종목 여러 개로 변동성을 줄일 수 있는 방법임.

 

많이 시도한다는 치명적인 사건의 발생 확률을 줄일 수 있다는 것임.

 

2) 시간을 늘리는 것

장기적인 우상향 하는 것은 맞으며, 6개월은 장기 투자가 아님

시간을 길게 늘이면 리스크가 줄어듦. 

본질은 투자의 횟수를 늘리는 것과 같음. 

다만, 단일 종목 투자에는 적용되지 않음. 지수 투자에 해당함.

 

믿을만한 투자 대상을 정했다면, 겁먹지 말고 꾸준히 장기 투자하는 것이 좋을 결과를 초래할 수 있음.

 

5. 포트폴리오 이론

 

성격이 서로 다른 여러 자산에 투자하면 안정적인 수익률을 유지하면서도 리스크를 줄일 수 있다는 이론임.

 

*일련의 투자방법

괜찮은 기업 목록 작성

기업 관련 정보 수시 확인

직접 전화 문의

기업 이슈 점검

-> 투자 여부와 시기 판단

 

좋은 방법일 수 있으나, 나에게 맞는 방법을 찾아야 함.

 

*한 종목에 투자한다면 

오른다면 좋지만, 내릴 경우 리스크가 커지는 변동성이 커지는 투자 방식임.

 

포트폴리오를 갖춰서 투자하면 안정적으로 유지되는 수익률을 얻을 수 있음

 

최고의 포트폴리오에는 정답이 없음. 아무도 모름.

해야 되는 이유는 있음.

이러한 포트폴리오에는 현금을 가지고 있어야 함

-> 변동성이 큰 상황에서의 안정장치임.

-> 안정적인 판단 -> 좋은 수익률

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2024.12.23 - [경제] - [EBS 나의 두번째 교과서] 경제 1강 - 통화량, 우리가 재테크를 하는 이유